تامین مالی خارج از ترازنامه به معنی عدم نمایش یک قلم دارایی یا بدهی ویا یک فعالیت تامین مالی در ترازنامه یک شرکت می باشد.این قلم مورد بحث می تواند یک مورد اجاره(اجاره عملیاتی که به رقم استفاده از دارائیهای موجر صرفا پرداخت هزینه اجاره در دفاتر نمایش می یابد ونه تعهدات بلند مدت پرداخت های متوالی اجاره که معمولا ارقام بالایی از هزینه راتشکیل می دهد.

تامین مالی خارج از ترازنامه

مترجم:مهدی غلام زاده

تامین مالی خارج از ترازنامه به معنی عدم نمایش یک قلم دارایی یا بدهی ویا یک فعالیت تامین مالی  در ترازنامه یک شرکت می باشد.این قلم مورد بحث می تواند یک مورد اجاره(اجاره عملیاتی که به رقم استفاده از دارائیهای موجر صرفا پرداخت هزینه اجاره در دفاتر نمایش می یابد ونه تعهدات بلند مدت پرداخت های متوالی اجاره که معمولا ارقام بالایی از هزینه راتشکیل می دهد.این شیوه نمایش مورد پیشنهاد استانداردهای حسابداری اکثر کشورها در قالب تقسیم بندی اجاره ها به عملیاتی وسرمایه ای می باشد) یک واحد تجاری فرعی یا وابسته(تحت عنوان جوینت ونچر ویا واحد تحقیق وتوسعه) ویا یک بدهی احتمالی نظیر اعتبار اسنادی باشد.همچنین تعهداتی نظیر فیوچر وفورواردها وتهدات قراردادی بلند مدت واوراق مشتقه ای  نظیر موارد فوق (به استثنای اوراق مشتقه مرتبط با سهام) از جمله مصداق های یک تامین مالی خارج از ترازنامه تلقی می شود.به طور ساده عدم شناسایی بدهی مرتبط با یک قلم از دارائیهای مورد استفاده وموجود یک شرکت  می باشد.برخی از شرکتها بنا به ماهیت ونوع فعالیت ممکن است حجم زیادی از بدهی را در ترازنامه خود به نمایش نگذارند.یک مثال موسسات مالی است که به مدیریت دارائیها ویا رائه خدمات کارگزاری  یک صاحبکار مشغول هستند.این موسسات اقلام دارائی تحت مدیریت خود را در صورتهای مالی غالبا به عنوان دارائیهای تحت مدیریت خارج از ترازنامه مالی خود گزارش می کنند.بسیاری از اقلام خارج از ترازنامه تحت تاثیر نگاه مدیریت در خصوص پیش آمد ها ونتایج احتمالی آتی قرار می گیرد ولذا ممکن است به عنوان یک قلم خارج از ترازنامه گزارش شود.دلیل این موضوع نیز کمتر نشان دادن بدهی ها در ترازنامه وارائه تصویری بهتر در خصوص وضعیت مالی شرکت می باشد.چرا که نسبت بدهی به حقوق صاحبان سهام واهرم مالی  پائین تر نمایش می یابدمثال دیگر بانکها با یک حجم زیاد ارقام ذیل ترازنامه  که تفکیک ودسته بندی آنها نیز ممکن است به درستی مشخص نباشد.

یک از موارد بسیار رایج تامین مالی خارج از ترازنامه مورد اجاره های عملیاتی می باشد.چرا که در این روش به جای شناسایی یک بدهی ویک دارائی (نظیر اجاره سرمایه ای) صرفا به نمایش هزینه اجاره در صورت سود وزیان اکتفا می شود.این روش در استانداردهای گزارشگری مالی بین المللی واستانداردهای امریکا در حال حاضر رایج بوده(در استاندارد ایران (شماره 21)نیز همین روشها مورد قبول قرا گرفته است) که اخیرا این دو نهاد معتبر حسابداری در حال ارائه کسب نظرات در خصوص تغییر استاندارد های اجاره عملیاتی ونشان دادن بدهی های مربوطه در ترازنامه هستند.با این حساب اگر این موضوع به تصویب اعضاء این دو نهاد برسد ظاهرا اجاره ها از تقسیم بندی فعلی خارج شده وتماما به شکل اجاره سرمایه ای در ترازنامه شناسایی خواهد شد.(این بحث ونظر تا 17 جولای 2009 برای دریافت نظرات  اعضاء حرفه ادامه دارد)

بر طبق کتاب سال 2009 لیزینگ جهانی مجموع کل مبالغ لیزینک سالیانه در سال 2007 مبلغی معادل 760 بیلیون دلار بوده که سیاری از اقلام فوق در ترازنامه شرکتها نمایش داده نشده است.

Refrence:

1-Wikipedia, the free encyclopedia

2-http://www.investopedia.com/terms/o/obsf.asp

3-http://www.executivecaliber.ws/sys-tmpl/offbalancesheetaccounting